资本中介动态

公募FOF连续两年发行数量居历史高位

虽然新基金发行市场依然低迷，但公募基金逆周期布局公募FOF的力度不减。数据显示，在2022年新发139只FOF后，2023年再有118只FOF成立，其中混合型FOF占比高达95%，混合型FOF中，养老FOF又占据大头。

 

各家公募逆市布局FOF，个人养老金市场的养老FOF也成为各家公募的“兵家必争之地”。

 

QDII基金出现大幅溢价

随着近期日本股市节节走高，多只投向日本股市的QDII基金场内出现溢价，头部公司紧急发布风险提示公告，提示大幅溢价风险。

 

高溢价通常是由于产品供不应求，投资情绪过热，以及流动性不佳等引起的，并将在市场恢复理性时，二级市场价格会逐渐回归净值。

 

海南诞生3200亿新银行

2023年12月29日，国家金融监督管理总局批复同意筹建海南农村商业银行，并于2024年1月5日下午，发布相关公告，要求自批复之日起6个月内完成筹建工作。获准批筹的海南农商银行将遵循“支农定位清晰、风险管控到位、公司治理完善、盈利能力一流”的要求与路径。通过坚守定位、引入战略投资者全力实现“打造自贸港一流金融服务机构”目标，为海南自贸港建设和乡村振兴战略实施贡献金融力量。

 

海南农商行将采取省级统一法人模式，即海南农村商业银行将由海南省农村信用社联合社及19家农合机构采取新设合并的方式组建，其成立后，注销20家机构的法人资格，20家机构的全部资产、业务、债权债务、人员等均由海南农村商业银行承接。海南农商行成立后，海南将只剩海南农商行和海口联合农商行这两家农商行。

 

各省区市的省联社转换为省农商行的趋势愈演愈烈。

 

中证指数有限公司2024年1月19日正式发布中证华福福建100指数

中证华福福建100指数选取100只规模较大，且在盈利能力、研发投入和ESG方面表现较好的福建省上市公司证券作为指数样本，以反映福建省代表性上市公司证券的整体表现。指数选样方法关注上市公司证券在科技创新方面的投入，强调上市公司证券的可持续发展。截至2023年年底，指数样本总市值为2.57万亿元，中位数约65亿元，覆盖29个中证二级行业以及50个中证三级行业。

 

样本股为航天发展、三钢闽光、恺英网络、盈趣科技、广生堂、狄耐克、片仔癀、九牧王、吉比特、睿能科技、平潭发展、游族网络、闽发铝业、欣贺股份、博思软件、创识科技、福能股份、紫金矿业、清源股份、力鼎光电、永安林业、福晶科技、奥佳华、宸展光电、中富通、恒而达、厦门钨业、永辉超市、南威软件、舒华体育、厦门港务、圣农发展、金达威、中能电气、恒锋信息、招标股份、法拉电子、海通发展、三祥新材、立达信、闽东电力、太阳电缆、雪人股份、易联众、亿联网络、锐捷网络、龙溪股份、金牌厨柜、天马科技、福光股份、新 大 陆、科华数据、好利科技、乾照光电、光莆股份、华厦眼科、福耀玻璃、兴通股份、火炬电子、福昕软件、通达创智、星网锐捷、昇兴股份、元力股份、星云股份、福建高速、盛屯矿业、南方路机、福龙马、腾景科技、七匹狼、垒知集团、瑞尔特、美亚柏科、艾德生物、冠城大通、兴业银行、华懋科技、海峡环保、特宝生物、国脉科技、榕基软件、吉宏股份、富春股份、永福股份、青山纸业、厦门银行、安井食品、坤彩科技、赛特新材、浔兴股份、达华智能、大博医疗、麦克奥迪、宁德时代、中闽能源、兴业证券、顶点软件、瑞芯微、厦钨新能。

 

关注区域指数成分股和未来潜在ETF和理财产品设计机会。

 

上海百亿申能财险正式成立

自去年9月获批筹建，历时4个月后，2023年1月16日，注册资本100亿元的“申能财险”（申能财产保险股份有限公司）正式完成工商注册，法定代表人盛亚峰（此前监管批复的申能财险拟任董事长为龚德雄）。

 

目前申能财险的股东包括：申能集团旗下申能投资（持股45%）、申能股份（持股5%），两家合计持股50%，以及上海国际集团（持股14%）、上海临港园金投资（持股10%）、上海临港新片区基金（持股10%）等8家机构。申能创建于1987年，1996年成立申能（集团）有限公司（简称“申能集团”），目前注册资本280亿元（2023年9月末，申能集团注册资本由200亿元增至280亿元人民币），申能集团是上海市国有资产监督管理委员会出资监管的国有独资企业集团，直属企业包括申能股份、上海燃气、东方证券、上海电缆研究所等。

 

新机构的成立带来整体服务的机会。

 

400亿国有企业存量资产优化升级基金落地 

2024年1月19日，注册规模400亿元的“国有企业存量资产优化升级（北京）股权投资基金（有限合伙）”（以下简称"国有企业存量资产优化升级基金"）正式在北京注册落地（基金尚未在中基协完成备案）。

 

400亿"国有企业存量资产优化升级基金"的执行事务合伙人为“国新控股”（中国国新控股有限责任公司）旗下“国新资产”（中国国新资产管理有限公司）的全资子公司——中基协登记私募股权、创业投资基金管理人“国新盛康私募基金管理（北京）有限公司”（以下简称“国新盛康”）。“国新盛康”管理人注册资本5亿元人民币，2023年4月末在中基协完成管理人登记，法定代表人、总经理、执行董事王志学，此前曾长期在国新系等单位任多类管理岗位。

 

400亿元的"国有企业存量资产优化升级基金"，是国新资产联合中国信达、中国东方、中国长城共同出资（"国有企业存量资产优化升级基金"的出资人结构，除执行事务合伙人“国新盛康”外，其它LP分别为：长城资产、信达资产、国新资产及东方资产），通过市场化方式参与并支持国有企业盘活存量资产、扩大有效投资，助力国资央企提升运营质量，推动国有资本布局优化和结构调整的重要举措。

 

私募股权基金的国家队。

 

8只债券ETF进入融资融券标的

根据上交所和深交所1月12日发布的《关于融资融券标的证券2023年第四季度定期调整有关事项的通知》，共有8只债券ETF进入融资融券标的（上交所7只、深交所1只）。这8只债券ETF分别是国泰上证5年期国债ETF（511010）、华夏上证基准做市国债ETF（511100）、海富通上证城投债ETF（511220）、国泰上证10年期国债ETF（511260）、海富通中证短融ETF（511360）、博时中证可转债及可交换债券ETF（511380）、富国中债7-10年政策性金融债ETF（511520）和博时中债0-3年国开行ETF（159650）。该名单每季度调整一次。

 

有助于活跃其交易，提升券商股基交易量。

 

 

机构理财动态

2023年保险资管产品业绩出炉

组合类保险资管产品是保险资管公司近年拓展第三方业务的重要抓手，也是各类保险资管产品中规模最大的一类。行业数据显示，2022年末组合类保险资管规模约4.4万亿，其中，保险资管擅长的固收产品占约九成。保险资管产品为私募产品，只有部分产品选择主动公开净值，这些数据虽不代表行业业绩全貌，但也可体现一二。

 

据Wind数据统计，有可得数据的756只组合类保险资管中，2023年取得正收益的共计472只，占比62%。从不同产品类型看，近九成固收类产品取得正收益，约12%的权益类产品取得正收益，混合类产品中约22%为正收益。其中，483只固收类产品平均收益率2.74%，155只权益类产品平均收益率-9.22%，118只混合类产品平均收益率-5.35%。

 

近年来我国保险资管机构资产管理能力稳步提升，险资规模逐年稳增。业内保险资金为险资资金的主要来源，因此作为绝对收益型机构，险资资产配置行为以安全性、稳健性、长期性为主。目前国泰君安机构理财平台道合·销售通也正在积极引入保险资管代销中，进一步丰富机构客户产品投资品类。

 

 

机构交易动态

沪深交易所推出2024年系列减收降费措施

12月29日，上海证券交易所和深圳证券交易所分别发布通知，推出2024年系列降费措施。上交所表示，经初步测算，此次降费预计将向市场让利约6亿元。深交所表示，预计2024年整体降费金额将超过3.2亿元，降费力度持续加大。

 

近年来沪深交易所在交易方面采取了一系列降费措施，2024年这些措施得以延续。

 

 

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